Xerox compra ACS expande su negocio de servicios
La compañía estadounidense Xerox Corp dijo el lunes que comprará Affiliated Computer Services Inc (ACS) por 5.400 millones de dólares, con lo que siguió los pasos de Hewlett Packard al ingresar en el creciente mercado de la subcontratación y manejo de datos.
El acuerdo en efectivo y acciones -la mayor compra en la historia de Xerox- es el más reciente en el activo mercado de servicios tecnológicos, que ha atraído a grandes empresas por ser una fuente estable de ingresos.
Hace una semana, Dell Inc dijo que compraría Perot Systems Corp, al tiempo que Hewlett-Packard Co compró Electronic Data Systems un año atrás.
Xerox dijo el lunes que pagará 4,935 acciones propias y 18,6 dólares en efectivo por cada acción de ACS, lo que suma 6.400 millones de dólares o 63,11 dólares por acción según el precio del cierre del viernes.
Pero mientras las acciones de ACS saltaban un 14 por ciento, las de Xerox retrocedían un 16 por ciento, lo que reducía el valor total de la operación a 55,61 dólares por acción.
“La compra de ACS fortalecerá el negocio corporativo de Xerox, lo que le permitirá pasar de ser una empresa de manejo de documentos (…) a una de subcontratación con lazos en el Gobierno y el sector de cuidado de la salud”, dijo la analista Shannon Cross en una nota a clientes.
“Con sólidos márgenes operacionales y flujo de caja, creemos que ACS reforzará los puntos fuertes de Xerox y eso le permitirá más compras en el futuro”, agregó.
La presidenta ejecutiva de Xerox, Ursula Burns, comentó que los ingresos por servicios tecnológicos se triplicarán a aproximadamente 10.000 millones de dólares el año próximo, desde los 3.500 millones de dólares en el 2008.
“Los clientes nos están diciendo ‘necesitamos ayuda con toda la infraestructura de documentación’. Nosotros tenemos el componente administrativo y el componente tecnológico de la automatización. Necesitamos ayuda por el lado de la información”, dijo Burns en una entrevista.
Xerox asumirá 2.000 millones de dólares en deuda de ACS y emitirá 300 millones de dólares en acciones preferentes convertibles para los accionistas Clase B de ACS.
Sobre una base de utilidades ajustadas, el acuerdo debería aportar ganancias a Xerox desde el primer año.
